Skripsi

Pengaruh leverage, rasio aktivitas dan earning variability terhadap resiko investasi saham pada perusahaan LQ-45 yang listing di bursa efek Indonesia periode 2006-2008 / Tri Mardiani

Abstrak
ABSTRAK Mardiani Tri. 2010. Pengaruh Leverage Rasio Aktivitas dan Earning Variability terhadap Risiko Investasi Saham. Skripsi Jurusan Manajemen Konsentrasi Keuangan Fakultas Ekonomi Universitas Negeri Malang. Pembimbing (I) Dr. H. Agung Winarno M.M (II) Ely Siswanto S. Sos M.M Kata kunci leverage rasio aktivitas earning variability risiko investasi. Untuk mengarahkan investor pada suatu investasi saham dengan risiko sistematis sebagai indikatornya diperlukan suatu alat analisis melalui pemahaman atas karakteristik tingkat risiko saham maka para investor akan dapat melakukan pemilihan saham secara logis. Tujuan penelitian ini adalah untuk mengetahui pengaruh leverage rasio aktivitas dan earning variability terhadap risiko investasi saham baik secara parsial maupun secara simultan terhadap perusahaan LQ-45 periode 2006-2008 Populasi dalam penelitian ini adalah perusahaan yang masuk kategori LQ-45 tahun 2006-2006. Pengambilan sampel dilakukan dengan menggunakan teknik purposive sampling. Data yang digunakan adalah data sekunder berupa laporan keuangan harga saham bulanan (clossing price) dan indeks LQ-45. Teknik analisis data yang digunakan adalah analisis regresi berganda. Hasil analisis menunjukkan bahwa secara simultan variabel leverage rasio aktivitas dan earning variability berpengaruh signifikan terhadap risiko investasi saham. Dengan menggunakan signifikansi sebesar 5% secara parsial variabel leverage rasio aktivitas tidak berpengaruh terhadap risiko investasi saham tetapi earning variability berpengaruh signifikan terhadap risiko investasi saham. Dan dari hasil penelitian diperoleh nilai koefisien determinasi sebesar sebesar 29 7% hal ini menunjukan bahwa besarnya sumbangan DFL DOL TATO dan earning variability sebesar 29 7% sedangkan 70 3% dijelaskan oleh variabel lain yang tidak dimasukkan dalam model penelitian. Berdasarkan hasil penelitian ini disarankan untuk penelitian berikutnya (1) menggunakan variabel bebas lain seperti asset growth liquidity dan accounting beta. Selain dari variabel mikro di atas juga dipertimbangkan variabel makro seperti suku bunga inflasi dan nilai tukar yang akan mempengaruhi besar kecilnya risiko investasi saham di pasar modal (2) untuk lebih meneliti mengenai nilai batas-batas tertentu leverage yang dapat mengakibatkan kerugian finansial bagi perusahaan

Informasi Detail

DDC

Rs 332.632 MAR p

Prodi

Universitas Negeri Malang. Jurusan Manajemen Konsentrasi Manajemen Keuangan, 2010.

Deskripsi Fisik

xi, 137 lembar : il. , tab. ; 30 cm.

Bahasa

Indonesia

No Reg

00803/KI/10

Edisi

Skripsi (Sarjana)--Universitas Negeri Malang. 2010

Subjek

1. SAHAM, INVESTASI

Pembimbing

1. AGUNG WINARNO ; 2. ELY SISWANTO

Lampiran Berkas