Skripsi

Pengaruh risiko pasar, firm size, book to market ratio, dan momentum terhadap return saham (studi pada perusahaan-perusahaan LQ 45 di BEJ) / Mey Ria Diastuti

Abstrak
Diastuti Mey Ria .2014. Pengaruh Risiko Pasar Firm Size Book to Market Ratio dan Momentum Terhadap Return Saham (Studi pada Perusahaan-Perusahaan LQ 45 di BEI). Skripsi. Jurusan Akuntansi Fakultas Ekonomi Universitas Negeri Malang. Pembimbing (1) Dr. Dyah Aju Wardhani M.Si. Ak. (2) Dr. Dodik Juliardi S.E. M.M. Ak. Kata Kunci Return Saham Risiko Pasar Firm Size Book to Market Ratio Momentum LQ 45 BEI 12288 12288 12288 12288 Return saham merupakan hasil yang diperoleh dari investasi pada saham suatu perusahaan. Pola return saham dapat dijelaskan oleh berbagai model penliaian aset. Salah satu model yang dianggap paling relevan untuk menjelaskan variasi return saham adalah Carhart Four Factor Model. Variabel-variabel dalam Carhart Four Factor Model yaitu risiko pasar firm size book to market ratio dan momentum. Variabel-variabel tersebut merupakan faktor-faktor yang mempengaruhi dianggap dapat mengukur variasi return yang ada di pasar modal. 12288 12288 12288 12288 Risiko pasar merupakan besarnya pentimpangan antara tingkat pengembalian yang diharapkan dengan tingkat pengembalian actual. Firm size menggambarkan besar kecilnya perusahaan yang ditunjukkan berdasarkan laba aktiva tenaga kerja dan lain-lainnya yang semuanya berkorelasi tinggi. Book to market ratio merupakan rasio yang mencerminkan nilai pasar suatu saham. Momentum adalah efek dari saham winner (loser) di masa lalu yang terus menunjukkan kinerja yang baik (buruk). 12288 12288 12288 12288 Penelitian ini merupakan penelitian yang menggunakan pendekatan kuantitatif eksplanasi untuk menguji hipotesis yang telah disusun. Penelitian ini menggunakan sampel sebanyak 35 perusahaan yang terdaftar dalam Indeks LQ 45 BEI tahun 2012 dengan teknik sampel purposive sampling. Analisis data menggunakan teknik analisis regresi berganda dan pengujian asumsi klasik. Pengujian hipotesis dengan menggunakan Uji t Uji F dan koefisien determinasi (adjusted R2). 12288 12288 12288 12288 Hasil penelitian ini menunjukkan variabel risiko pasar firm size book to market ratio dan momentum menunjukkan pengaruh signifikan terhadap return saham.variabel risiko pasar menunjukkan pengaruh negatif terhadap return firm size berpengaruh positif terhadap return book to market ratio berpengaruh positif terhadap return dan momentum berpengaruh positif terhadap return. Selain itu secara simultan keempat variabel tersebut berpengaruh secara signifikan terhadap return dan mempengaruhi sebesar 62 3%. Sedangkan sisanya sebesar 37 7% dipengaruhi oleh variabel lain yang tidak diteliti. Untuk penelitian selanjutnya diharapkan dapat dilakukan pengembangan dengan lebih mengaitkan penelitian dengan hipotesis pasar efisien dan karakteristik investor karena kedua hal tersebut juga memberikan pengaruh terhadap hasil penelitian

Informasi Detail

DDC

Rs 332.632 DIA p

Prodi

Universitas Negeri Malang. Program Studi Akuntansi, 2014.

Deskripsi Fisik

ix, 121 lembar : il., tab. ; 30 cm

Bahasa

Indonesia

No Reg

02603/KI/14

Edisi

Skripsi (Sarjana)-- Universitas Negeri Malang, 2014

Subjek

1. SAHAM, RETURN

Pembimbing

1. Dyah Aju Wardhani ; 2. Dodik Juliardi

Lampiran Berkas